Monzo lanza un 4% TAE en su cuenta para potenciar el ahorro tras su llegada oficial a España

Monzo paga un 4% TAE, pero solo hasta 5.000 euros​

El banco digital británico Monzo aterrizó en España el 28 de octubre sin lista de espera y, para celebrarlo, ha subido el interés de su Hucha Remunerada hasta un 4,00% TAE (3,93% TIN) durante doce meses. El gancho tiene letra pequeña: el tipo potenciado solo se aplica a los primeros 5.000 euros y hay que contratarlo antes del 31 de diciembre de 2026. Con un saldo diario de 5.000 euros durante un año, Monzo calcula 196,50 euros brutos de intereses, unos 73 más que su hucha estándar, que paga un 2,50% TAE hasta 100.000 euros.

La cuenta no tiene comisiones de mantenimiento, los intereses se abonan mensualmente y el dinero se puede retirar al instante. Para contratarla hace falta la cuenta corriente de Monzo, que se solicita desde la app en unos quince minutos. Según el ranking citado en el material, es el tipo más alto sin vinculación de las cuentas remuneradas, por encima de bunq (3,11% TIN), Kutxabank y Raisin (3,10%), Trade Republic (3,04%) y Bankinter (3%). La contrapartida es el tope: 5.000 euros frente a los 50.000 o 100.000 que admiten esas alternativas.

¿Cuánto se gana de verdad con el 4% de Monzo?​

La primera reacción ante la oferta fue una calculadora. Cuatro por ciento de 5.000 euros son 200 euros al año, y de ahí hay que descontar la fiscalidad del ahorro: con el 19% de retención, la cifra neta se queda en torno a 162 euros. Frente al 2,50% de la hucha estándar, el diferencial ronda los 60 euros netos anuales, según los cálculos que manejan los participantes. Para quien ya tiene el dinero en Trade Republic al 3% —solo los clientes nuevos ven ese tipo—, el salto es todavía más corto.

El argumento que más se repite es que el esfuerzo no compensa. Abrir una cuenta nueva, verificar la identidad, ceder datos personales y biométricos para entrar con huella y mantener el saldo en el límite durante doce meses a cambio de un puñado de euros no parece un gran negocio. La comparación con el colchón de emergencia es inevitable: hay quien señala que 5.000 euros no cubren ni la entrada de un alquiler en Madrid, así que el producto funciona más como escaparate publicitario que como herramienta de rentabilidad.

El tope de 5.000 euros, la clave del producto​

Monzo no remunera al 4% a quien tenga 100.000 o 300.000 euros, y tiene su lógica: ningún banco paga ese tipo por volúmenes altos sin vinculaciones. El producto está diseñado para captar clientes con un saldo modesto y retenerlos en la cuenta corriente, que es la puerta de entrada a la hucha. Lo que supere los 5.000 euros sigue rentando, pero al 2,50% TAE, el mismo terreno que ya ocupan Trade Republic y otras cuentas sin nómina.

Ahí aparece la comparación incómoda. Trade Republic cubre hasta 100.000 euros con intereses diarios y pago mensual, sin ataduras temporales. La hucha de Monzo, en cambio, ata el tipo potenciado a doce meses y a un tope que convierte el 4% en un reclamo de marketing. La pregunta que sobrevuela es si merece la pena fragmentar los ahorros entre varios bancos para rascar unas décimas o si, por el contrario, la diversificación tiene sentido por seguridad, no por rentabilidad.

¿Dónde poner 20.000 euros de colchón de emergencia?​

El caso práctico que se plantea es el de un ahorrador con 20.000 euros de fondo de emergencia que no quiere tenerlo todo en una sola entidad. La respuesta más repetida pasa por dividir: una parte en el banco habitual, otra en un bróker o cuenta remunerada, y una porción en efectivo para imprevistos. La hucha de Monzo encajaría como una pieza más, pero no como la principal.

La otra corriente de análisis desconfía del producto por razones que van más allá del interés. Ceder datos biométricos a una entidad recién llegada a España por 200 euros brutos al año genera resistencias, y no solo entre los más suspicaces. La seguridad del dato se ha convertido en un argumento de peso en la banca digital, y Monzo no escapa a esa sospecha.

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Con estos números, el 4% de Monzo funciona como titular brillante y rentabilidad discreta. La cuenta es gratuita, el dinero se retira al instante y el tipo es el más alto sin vinculación del mercado. Pero el límite de 5.000 euros convierte la promesa en un cálculo de 200 euros brutos que, descontados impuestos, apenas cubre una cena. La batalla por el ahorro minorista se libra en las décimas, y Monzo ha entrado con el cartel más grande y el depósito más pequeño.