Openbank senkt Zinsen: Ende der Hochzins-Ära für Kurzzeit-Sparanlagen

Einmonats-Anlagen: Openbanks Kürzung beendet das Ranking

11% TAE (Effektiver Jahreszins) über einen Monat für maximal 100.000 Euro. Dies war die Obergrenze im Ranking der Kurzzeit-Sparanlagen, die spanische Banken während des Wettbewerbs um Liquidität anboten. Diese Grenze existiert nicht mehr. Openbank hat seinen Willkommenszins von 11% auf 10% TAE gesenkt und den Höchstbetrag von 100.000 auf 50.000 Euro reduziert, wodurch das beste Einmonats-Produkt zu anderen Instituten wechselt. Die Sequenz zeigt mehr als eine kommerzielle Anpassung: Es ist ein Signal dafür, dass eine Phase extremer Großzügigkeit endet.

Welche Kurzzeit-Sparanlagen führten das Ranking an?

Die Liste der Produkte war lang und änderte sich alle paar Wochen. Im Einmonats-Bereich bestanden die Top-Plätze aus Openbank (11%, Limit 100.000), Activobank (10% bis 25.000), Tubancaja (10% bis 100.000), Citibank (10% bis 40.000) und Barclays (10% bis 40.000). Eine Stufe darunter lagen längere Laufzeiten:

• Drei Monate: Barclays 7% bis 60.000 Euro; Activobank 7% bis 25.000; Citibank 6% bis 40.000.
• Sechs Monate: Uno-e 6,40% bis 100.000; Citibank 5% bis 40.000.
• Zwölf Monate: Activobank 5% bis 100.000.

Alle teilten dieselbe Struktur: sofortige Verfügbarkeit ohne Kündigungsstrafe und ein gebührenfreies verbundenes Girokonto. Die Voraussetzung war stets, Neukunde zu sein, obwohl einige Institute auch Bestandskunden mit Erhöhung des Guthabens akzeptierten.

Wie viel bringt man bei 25.000 Euro über einen Monat?

Etwa zweihundert Euro Bruttoertrag, und das ist der Grund, warum viele Menschen sich die Mühe machen. Bei Beträgen zwischen 20.000 und 30.000 Euro entspricht der Ertrag eines einzigen Monats dem, was ein traditionelles Girokonto in einem halben Jahr zahlen würde. Wer einen 10%-Satz über einen Monat abschließt, erhält in vier Wochen dasselbe, was seine Hausbank ihm in sechs Monaten geben würde, und dieser Vergleich treibt eher als der Zinssatz selbst dazu, Geld von einer Bank zur anderen zu verschieben.

Das Profil der Anleger ist nicht das von Großinvestoren. Manche betrachten es als Frage weniger Stunden: zwei Filialbesuche und ein paar Online-Erledigungen im Austausch gegen hundert oder zweihundert Euro, was je nach Gehalt mehreren Arbeitstagen entspricht. Die Prozedur wird dann mit der nächsten Anlage wiederholt.

Der Köder im ersten Monat und das Kleingedruckte bei Fälligkeit

Hier zeigen sich die Schwächen. Die häufigste Kritik lautet, dass die 10% über einen Monat kein Angebot sind, sondern ein Einstiegstor. Nach Ablauf des Monats fällt der Zins drastisch, und das Geld bleibt aufgrund bloßer Trägheit liegen. Niemand sollte sich täuschen: Das sind Köder. Manche schließen kurzfristige Anlagen komplett aus und konzentrieren sich nur auf Produkte von sechs Monaten bis einem Jahr, da das ständige Eröffnen und Schließen von Konten alle vier Wochen zeitlich teuer wird.

Die tatsächlichen Bedingungen variieren je nach Filiale und Mitarbeiter. Der illustrativste Fall ist die Suma-Anlage der Caja Madrid: 10% im ersten Monat, die danach für weitere zwei Monate auf 4,5% fallen, was einen Durchschnitt von 6,1% ergibt. Die vorliegenden Verträge deuten darauf hin, dass das Geld auf dem verbundenen Konto platziert werden muss und das Guthaben nach Ablauf der Frist abgehoben werden kann, obwohl viele Kunden die Filiale mit dem Gefühl verlassen haben, nur die halbe Geschichte erfahren zu haben.

Gebühren: Die einzige Zahl, die das Gleichgewicht bricht

Bei identischen Zinssätzen entscheidet die Kostenstruktur für die Geldbewegung. Von allen verglichenen Instituten erhebt nur Barclays Gebühren für Überweisungen. Banco Popular berechnet keine Gebühren bei Inlandsüberweisungen innerhalb derselben Region, aber 0,3 Promille bei Transfers in andere Regionen; Citibank arbeitet mit einer Pauschale von einem Euro unabhängig vom Betrag; Activobank erhebt laut Berichten von Kunden, die dort bereits Anlagen abgeschlossen haben, weder Kontoführungs- noch nationale Überweisungsgebühren.

Auch das verbundene Konto spielt eine Rolle. Manchmal wird eine Kreditkarte verlangt, die etwa 12 Euro pro Jahr kostet – ein Aufwand, der einen großen Teil der Rendite auffrisst, wenn das Guthaben klein ist. Für 3.000 Euro lautet der verbreitete Rat, eine Willkommensanlage mit 10% zu nutzen und danach auf ein verzinstes Sparkonto zu wechseln.

Das Ende des Wettbewerbs um Liquidität

Die weitgehend geteilte Diagnose ist, dass die Party vorbei ist. Der Wettbewerb um Sparanlagen, der im April begann, neigt sich dem Ende, da die Institute festgestellt haben, dass Sparer ihr Geld ständig zwischen Banken hin- und herschieben, was die Akquise unwirtschaftlich macht. Bankinter zog seinen 10%-Satz für 30.000 Euro über einen Monat ohne großes Aufsehen zurück. Openbank kürzte sein Spitzenangebot. Und die verbleibenden Anbieter leben größtenteils von Aushängen in Filialen, die auf keiner Website erscheinen.

Dies ist der andere Aspekt der Landkarte: punktuelle Angebote, begrenzt durch Filiale und Kontingent, die man nur durch Nachfragen entdeckt. 5% über drei Monate einer galizischen Sparkasse mit Fälligkeit zum Jahresende, 8% von Banesto verteilt über einen Monat bis ein Jahr, 6,5% über ein Jahr an einer Fensterscheibe ausgehängt oder ein Sichtkonto mit 7% in den ersten drei Monaten. Keine davon wird online beworben, und diese Intransparenz, die manche als Schlamperei empfinden, lässt sich auch als Methode lesen, den Zufluss zu rationieren.

Das Geld sucht unterdessen weiterhin nach Anlagemöglichkeiten. Hier stockt die Analyse: Niemand weiß, ob der nächste Schritt der Banken darin besteht, die Hand erneut zu öffnen oder zuzulassen, dass die Guthaben wieder auf Konten schlafen, die nichts abwerfen.