Para todo el mundo que pregunta que hace con chorrocientosmil euros.

[Indrid Cold]

Las únicas cosas que pueden generar cracks de ese tipo son eventos que no tienen horizonte.
Cosas que pueden disparar esos eventos. Se me ocurren por ejemplo, una crisis energetica sin precedentes que tuviera que reorientar todo el modelo industrial, pepinazo nuclear de algún trinc, etc. Cosas que te dejan descolocado y no sabes como va a estar el panorama en x años. Pero es que entonces el menor de tus problemas es que liquidar tu patrimonio te vaya a dar más o menos moneda fiat. Ahí la única inversión interesante, son tierras cultivables y latunes.

Dos eventos que siempre he tenido en mente y tienen altas posibilidades de ocurrir a medio y largo plazo en ese sentido para mi son la explosión del volcan de Yellowstone y el terremoto Big One. No solo porque tendrían repercusiones globales, sino porque ambos sucederían en el corazón de EEUU, y cambiaría totalmente la ejemonia mundial, puesto que los Nimitz y demás portentos de la defensa de los EEUU no tendrían nada que hacer contra esos eventos más que evacuar el país en tiempo record. Quiero decir que ni la mayor potencia militar mundial podría hacer nada. Y como comentais, los indices caerían a 0, pero a todos nos daría igual ya.

 

[ggd84]

La clave es que cuando uno empieza a formarse un patrimonio es importante vivir con cierta tranquilidad y no estar preocupado de la volatilidad.

Yo recomiendo a la gente que esté empezando que se pregunte que haría si de pronto casi toda su riqueza duramente ganada (o no, es casi igual de impactante) desaparece en cuestión de unos meses.

La clave es que tienes que estar invertido en un portfolio diversificado con unos riesgos esperados que puedas cuantificar y que sean acordes a tu perfil.

Un ejemplo rápido con portfoliovisualizer :

1- Creas un portfolio diversificado ( que diversifique riesgo, no capital) , correlaciones negativas y sin demasiado spread entre las volatilidades, sino no diversificas riesgo.

S&P 500 (70%)
Treauries de medio plazo (30%)

Con un 30% de treasuries en períodos de stress no vas a reducir en gran medida las pérdidas máximas pero en el paso siguiente con un target de volatilidad solucionamos el problema.


- Defino mi volatilidad objetivo, 8%.

Cada mes compruebo la volatilidad realizada de mi portfolio en el pasado( 1-3 meses, por ejemplo)

- Lo que hace portfoliovisualizer es calcular que tanto tendrías que exponerte a ese portfolio para que te dé la volatilidad que definiste ( target de vol / volatilidad realizada, por ejemplo, si la volatilidad fué del 10% y tenias un target del 5%, 5/10 = 50% de exposicion + 50% liquidez = 35% S&P500 15% Treasuries y 50% liquidez

- En lugar de mandar ese 50% a liquidez lo mandamos a nuestro activo diversificador, Treasuries, para nuestro ejemplo quedaría 35% S&P500 65% Treasuries


Y listo, ya tienes tu primera estrategia de inversion con 2 activos, diversificando riesgo y gestionando el riesgo de forma activa; en periodos de crecimiento económico vas a estar sobreponderado a Equities y en periodos de stress sobreponderado a deuda:

2019: casi 70% promedio en equities

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2008: Claramente sobreponderado a Deuda

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RESULTADOS ( 1993-2019)

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* timing = la estrategia, Buy&hold = 70% S&P + 30% Treasuries

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Si hay interés testeo una estrategia similar fuera de portfoliovisualizer con datos diarios y añadiendo comisiones de compra-venta.

 

[Black Jack]

Déjate de rollos. ¿Cuánta pasta tienes tú en el banco o en el colchón?

 

[damnit]

1- No entiendo la idea de no invertir el 100%, si no inviertes el 100% por miedo es que la alternativa de inversión a la que tienes acceso no es la adecuada a tu perfil de riesgo, punto. Se supone que esa alternativa de inversión tiene risk premia por lo tanto siempre será mejor que estar en liquidez. Es distinto si estás invertido en una estrategia que tiene un % en liquidez variable en función de las condiciones del mercado.

2- En un período de tiempo largo tiene más valor las aportaciones periódicas que el patrimonio inicial; el interés compuesto, vaya. De todos formas lo ideal es deposito inicial + aportaciones

3- La gráfica inicial está sesgada, simplemente estas comparando el haber invertido justo cuando comienza la crisis del 2008.

Mi duda no es si invertir todo, que lo voy a hacer. Mi duda es si meter todo de golpe o un 50% por ejemplo al principio y luego dividir el restante en aportaciones mensuales.

No obstante gracias por tu comentario.

 

[Abrojo]

Pero es que imagínate que metes todo el dinero en un índice y va Trump y ataca a Iran o cualquier cosa y cae el índice un 50% o más...

De repente has perdido la mitad de tus ahorros !!!!

No es mejor esperar a que eso pase y entonces invertirlo ??

Cuando cae, piensa que es que esta retrocediendo para tomar impulso. Y si todavía sigues invirtiendo a un mismo ritmo, ahora compras barato, cosa que antes no.

 

[_______]

Ya, les respondo yo:

Como lo metas en Bolsa o bonos lo perderéis todo

 

[Abrojo]

En mi caso particular el monto que quería invertir no lo puse de golpe sino en cuatro meses, también por aquello de acostumbrarne a hacer por mi mismo las aportaciones y rebalanceos. Luego resulta que con mi nuevo sueldo esas aportaciones casi pueden ser lo mismo que las iniciales. Ya veré que hago.

 

[Tars]

Aprovecho el hilo para preguntar una duda que me ha surgido tras ver los primeros resultados del roboadvisor de Indexa.

Supongamos que quiero retirar las ganancias. Sobre qué cantidad se aplica la retención? Sobre los valores que están en positivo (3.15+21.54) o sobre el resultado total (17.56)?

Tienes que estar registrado para ver este contenido

Estamos hablando de una diferencia bastante importante de mordida a la hora de rescatarlo (diferencia de al menos un 30% en la cantidad de la que se aplicará la retención).

Un saludo.

 

[Cuñado de Revilla]

Aprovecho el hilo para preguntar una duda que me ha surgido tras ver los primeros resultados del roboadvisor de Indexa.

Supongamos que quiero retirar las ganancias. Sobre qué cantidad se aplica la retención? Sobre los valores que están en positivo (3.15+21.54) o sobre el resultado total (17.56)?

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Estamos hablando de una diferencia bastante importante de mordida a la hora de rescatarlo (diferencia de al menos un 30% en la cantidad de la que se aplicará la retención).

Un saludo.

Si entiendo bien, hablas de liquidar tanto los que están con ganancias como los que están con pérdidas. La retención es sobre la plusvalía total (ganancias menos pérdidas). En tu caso sobre los 17.56.

 

[Tars]

Si entiendo bien, hablas de liquidar tanto los que están con ganancias como los que están con pérdidas. La retención es sobre la plusvalía total (ganancias menos pérdidas). En tu caso sobre los 17.56.

Si, me refiero liquidar todo, es decir, parar el roboadvisor. La duda es si se declara la plusvalía total o la plusvalía individual.

 

[Cuñado de Revilla]

Si, me refiero liquidar todo, es decir, parar el roboadvisor. La duda es si se declara la plusvalía total o la plusvalía individual.

la total

 

[Tars]

la total

Gracias, acabo de leer lo siguiente:

Compensación de pérdidas y ganancias
La ley permite compensar las pérdidas que tengamos en un fondo con las ganancias en otro.

En caso de que el resultado sea negativo, te permite compensar esas pérdidas con posibles ganancias que tengas durante los cuatro años siguientes.

 

[damnit]

Aprovecho el hilo para preguntar una duda que me ha surgido tras ver los primeros resultados del roboadvisor de Indexa.

Supongamos que quiero retirar las ganancias. Sobre qué cantidad se aplica la retención? Sobre los valores que están en positivo (3.15+21.54) o sobre el resultado total (17.56)?

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Estamos hablando de una diferencia bastante importante de mordida a la hora de rescatarlo (diferencia de al menos un 30% en la cantidad de la que se aplicará la retención).

Un saludo.

Sobre toda la plusvalía. Si liquidas todo lo que tienes en el roboadvisor. Por eso te viene así, ya está compensada la minusvalía con la plusvalía 😉

 

[Tars]

Sobre toda la plusvalía. Si liquidas todo lo que tienes en el roboadvisor. Por eso te viene así, ya está compensada la minusvalía con la plusvalía 😉

Gracias 😉

 

[sada]

la gente que no controla de bolsa lo mejor en el mercado inmobiliario con un bien raíz. Bien una plaza de parking (cobras seguro, no hay ocupas y cero desperfectos) o una vivienda para alquilar.