Buenas a todos,

Me encuentro en el dilema de amortizar o no amortizar. Dispongo de un pasivo a un diferencial muy bajo, con un interés resultante ligeramente inferior a la rentabilidad de cualquier depósito en la actualidad. La lógica económica dice que lo más razonable es no amortizar, aunque la lógica de la almohada dice que la conciliación del sueño es más rápida cuanto menos deudas se tienen. Está claro que en condiciones de contorno normales, es decir, sin el país yéndose al carajo, está pregunta no tendría ningún interés... "ábrete un depósito a un año y volvemos a reflexionar en 12 meses".... pero es que el país sí se va al carajo

Todos los que aquí estamos sabemos sobre la precariedad del FGD fondo de garantía de depósitos, o mejor dicho sobre la falacia de que una "entidad política", endeudada hasta las cejas, con dificultad de colocar nuevos bonos, con un déficit creciente, con un PIB estancado, pretenda garantizar el 100% de los depóstos privados (hasta su cobertura máxima de 100.000 euros) partiendo de un fondo provisionado solamente con una fracción pequeña de esas cantidades, y ya no entro a discutir sobre la cualidad de dichos activos, siendo cada vez más propia deuda del país!!

Eso para nuestros activos, sin embargo, para la situación contraria, la de nuestros pasivos, el "Fondo de Garantía de las Deudas" (ese fondo virtual que podríamos llamar FGD II), es un "fondo" mucho más eficaz, no requiere ninguna provisión por parte del gobierno (solo los habituales rescates para no dejar caer nuestros acreedores bancarios), ni tan solo existe formalmente, pero está "garantizado" al 100% de que todos los ciudadanos vamos a tener que pagar con sangre, sudor y lágrimas el total del pricipal con intereses (como no puede ser de otra forma).

Entonces la reflexión sería... podría darse el caso de tener una deuda de 80.000 eur por un lado y un depósito de 80.000 eur por otro, en el mismo país (España), en la misma moneda (EUR) (e incluso podríamos preguntarnos si en la misma entidad bancaria) ... y acabar palmando una quita por la gran mentira del FGD ??!
Podría darse este absurdo? en este caso .. amortizando cagando leches YA

saludos,

Humildemente también he pensado en esa posibilidad, no tengo respuesta pero ante la falta de respuesta prefiero deber al banco.
La intermedia.. cambiar los 80mil de lugar, un almohada por ejemplo, y seguir con la deuda.
Creo que la que nos roba día sí y día también dijo hace unas semanas que el FGD no era de nadie y que sería parte del parche a las cajitas de sus zapatos.
Tenía entendido hasta ese momento que el FGD era de los Bancos ( nuestro) que por ley tienen que depositar un 10% de sus activos en ese fondo que parece que ya no lo es.

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Depende de la situación personal.

No amortizes todo, pero amortiza.

Ponte en el peor escenario posible y analiza. Si no ocurre lo peor que imaginabas, habrás sorteado el problema que no te deja dormir......si ocurre lo peor, hiciste todo lo posible.

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Amotiza el 60% y el resto al bancolchon

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Podría ser, es una posibilidad, que en los próximos meses hubiese un cambio de moneda (previo corralito temporal), manteniendo las deudas con los bancos en € para evitar la quiebra de la banca (pensemos que los bancos a su vez deben pasta al BCE en €, con lo cual convertir las hipotecas a neopesetas no es viable).
Eso si, tus ahorros los convertirían a neopesetas, devaluada por lo menos un 40% con respecto al €.

Si se da ese caso, esperemos que no, te arrepentirás de no haber amortizado hoy.

Yo he amortizado.Y cuando le dije al Dr.del Banco, con el que no trabajo, el porque quería amortizar.....corralito,neopeseta,mad-max.Se rio, y me dijo que en caso de corralito, neopeseta...era mejor deber al banco ,que tener en casa o en la cuenta corriente.
Me parto y me mondo!!!!!!!!!!yo lo conteste ,que siendo un ignorante en macroeconomía......................prefiero no tener deudas.

La otra opción es el Bernankecopter versión europea, con lo que te arrepentirías de haber amortizado hoy.

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Y bancolchon ,por supuesto.............

Yo estoy en la misma tesitura, y al final he decidido comprar Letras del Tesoro y dejar parte en metálico, pero siendo consciente de que, como tú dices, en el entorno actual es una jugada relativamente arriesgada.

Para ser más preciso, tengo hipoteca con Euribor + diferencial = 2,3%, revisable en mayo del año próximo con Euribor marzo 2012. Preveo que puedo pagar un tipo de interés semejante al actual, o algo inferior, hasta mayo del 2013, es decir, durante año y medio. Así que con el 50% de mi capital en metálico he adquirido Letras a 18 meses; el otro 50% se ha quedado en BanColchón.

Por el momento (recalco: "por el momento" ), la jugada ha salido bien, ya que las Letras a 18 meses se han ido a una rentabilidad del 5,159% (yo no esperaba mucho más de un 4%), con lo cual dispongo de liquidez sin coste alguno (por decirlo de alguna manera) y si el día de mañana necesito dinero, no tengo que ir a pedir un préstamo a ningún banco (que por otro lado, no me lo va a dar, tal y como está el patio) pagando tipos cercanos o superiores al 10% (aparte comisiones de estudio, apertura, etc., etc.), después de haberle devuelto parte de un principal de hipoteca que estaba pagando al 2,3% y que me rentuaba este porcentaje o más.

Por supuesto, el riesgo es que el país haga default o haya quitas. En el peor de los casos, perdería el 50% de mi capital líquido (es decir, todo lo metido en Letras), aunque un escenario tan desastroso lo contemplo como una posibilidad muy muy remota, y tan sólo me tomo en serio (aunque tampoco la dé por segura) la posibilidad de que haya algún tipo de quita. Que el euro se vaya al guano o no, supongo que sería, en este caso, relativamente indiferente, ya que tanto deudas como saldos positivos se redenominarían en neopesestas, celemines, cauríes o cabezas de ganado.

En todo caso, creo que la clave del asunto estriba en; 1) tu aversión al riesgo; 2) saber qué supone la cantidad que puedes amortizar dentro de tu contexto patrimonial general. En mi caso, se trata de un porcentaje pequeño del mismo. Pero si sólo tuviera una hipoteca y una cantidad en metálico, probablemente actuara de una manera más conservadora.

En fin, más que responderte, me he enrollado de mala manera , pero espero que al menos estas líneas ayuden a clarificarte las ideas.

Yo decidí en su día amortizar al ritmo de la desgravación máxima, pero, claro, eran otros tiempos ....